"Газпром" берет крупнейший в мире займ на покупку "Юганскнефтегаза"
"Газпром" ведет переговоры с западными банками о привлечении 10 млрд долларов, которые компания использует на покупку "Юганскнефтегаза". Об этом "Ведомостям" рассказал топ-менеджер одного из западных банков. По его словам, лид-менеджерами сделки выступят шесть банков: ABN AMRO, BNP Paribas, Calyon, Deutsche Bank, Dresdner Kleinwort Wasserstein и J. P. Morgan.
Организатором займа выступает Deutsche Bank и сейчас он обсуждает условия кредита с руководством монополии. "Предполагается, что это будет необеспеченный короткий кредит сроком до одного года, — заявил источник. — Займ будет распределен между банками в равных долях по 1,67 млрд долларов". Эту информацию подтвердил и менеджер другого банка-кредитора, входящего в пул. По информации Reuters, ставка по кредиту будет на уровне EURIBOR + 1,3% годовых.
В пресс-службе "Газпрома" "Коммерсанту" подтвердили переговоры с представителями синдиката. "Список лид-менеджеров синдиката в целом соответствует действительности. Переговоры с банками начались сразу после того, как правление "Газпрома" в прошлый вторник одобрило участие в аукционе по "Юганскнефтегазу". Если эта сделка состоится, это, очевидно, будет рекордом для необеспеченных кредитов в мире",– сообщил официальный представитель "Газпрома".
О том, что, если "Газпрому" удастся привлечь 10 млрд долларов, это будет крупнейшим займом в российской банковской истории, единодушно говорят и независимые аналитики.
Эксперт "Ренессанс Капитала" Павел Мамай полагает, что это будет короткий синдикат, который в течение года будет постепенно замещаться другими кредитами и займами. "Однако кроме рефинансирования этого долга в 2005 году "Газпрому" предстоит погасить еще порядка 3-4 млрд долларов, с учетом которых общая сумма привлечений составит около 17 млрд долларов, — напоминает Мамай. — Это очень много, и монополии скорее всего придется использовать и банковские ссуды, и еврооблигации, включая обеспеченные. По его оценке, к концу года долг "Газпрома" может составить около 17,5 млрд долларов — в 1,2 раза больше денежных потоков компании. По подсчетам Дмитрия Лукашева из "Атона", после присоединения "Роснефти" и покупки "Юганскнефтегаза" общий долг "Газпрома" может достичь 35-37 млрд долларов. Но аналитик считает такой долг терпимым для компании с капитализацией 65,5 млрд. К тому же "Газпром" вскоре получит "качественные активы", добавил он.
Впрочем, Алексей Демкин из инвестбанка "Траст" отмечает, что "Юганск" обойдется "Газпрому" недорого, а эта компания "генерирует мощный денежный поток" и потому ухудшения от такого долга может и не произойти".
Справка
"Газпром" и "Юганскнефтегаз"
Чистая прибыль “Газпрома” за 2003 год по МСФО составляет $159,1 млрд рублей, выручка – 819,7 млрд рублей Консолидированная выручка по итогам первого полугодия 2004 года – 471,5 млрд рублей, чистая прибыль – 89,96 млрд рублей В этом году “Газпром” планирует добыть 545 млрд кубометров газа и 11 млн тонн нефти. “Газпромнефть” – 100%-ная “дочка” “Газпрома”. 76,8% акций основного добывающего предприятия “ЮКОСа” – “Юганскнефтегаза” выставлены на торги по стартовой цене $8,6 млрд.
ОАО "Юганскнефтегаз" обеспечивает около 60% общего объема добычи НК "ЮКОС". В настоящее время 100% акций "Юганскнефтегаза", наряду с акциями других добывающих "дочек" ЮКОСа - "Томскнефти" и "Самаранефтегаза", арестованы.
"Ведомости"